據高工產業研究院(GGII)最新研究報告表明，2020~2023年5月中國鋰電產業百億投資項目占比逐年上升。據GGII不完全統計，2020~2023年5月中國鋰電產業總投資項目數量超776個，其中百億投資項目達163個，占比超1/5，且鋰電百億投資項目占全年項目總數量比重逐年增長，2023年1~5月達到28%，占比超1/4。
高工產業研究院認為，其增長的主要原因是：2020年下半年以來鋰電行業持續快速增長，行業擴產項目大幅增長，各類型企業紛紛進入鋰電賽道，帶動大項目投資增多。進入2023年，新一輪擴產潮逐步接近尾聲，小項目未來競爭力減弱，帶動大項目占比進一步提升。
(資料圖片)
2020~2023年5月中國鋰電產業百億投資項目分析
注：項目投資金額均為企業公開的數據，未統計沒公布投資額的項目
數據來源：高工產業研究院(GGII)，2023年5月
高工產業研究院表示，從百億投資項目區域分布看，以華東地區為主。2020~2023年5月，華東地區鋰電產業百億投資項目數量最多，達72個，全國占比超40%，主要因為：1、市場環境優越，對鋰電大項目吸引力強;
2、產業鏈配套完善，帶動上游鋰電池及材料企業就近配套;
3、擁有大量高端技術人才，吸引對人才要求高的大項目落地;
4、擁有港口優勢，降低企業運輸成本，利于企業產品進出口。
2020~2023年5月中國鋰電產業百億投資項目數量分布
注：項目投資金額均為企業公開的數據，未統計沒公布投資額的項目
數據來源：高工產業研究院(GGII)，2023年5月
從百億投資項目省份熱力分布看，湖北、江蘇、四川吸引的大項目最多。2020~2023年5月，湖北鋰電百億投資項目數量最多，達23個，項目類型主要包括電池、正極材料、電解液、銅箔等，代表項目有2022年湖北楚能新能源規劃總投資600億元的宜昌鋰電池產業園項目等。
其次為江蘇及四川省，百億投資項目數量為22個，代表項目有2023年比亞迪規劃總投資100億元的江蘇新能源乘用車及核心零部件產業園基地項目、2022年億緯鋰能規劃總投資200億元的年產50GWh動力儲能電池生產基地和成都研究院項目等。
2020~2023年5月中國鋰電產業百億投資項目熱力圖
數據來源：高工產業研究院(GGII)，2023年5月
從百億投資項目類型看，以電池項目為主，正極材料次之。據GGII不完全統計，2020~2023年5月中國鋰電池百億投資項目達106個，總產能超3900 GWh;其次是正極材料，百億投資項目達32個，主要為鋰鹽及正極前驅體項目;再次為銅箔，百億投資項目為9個;負極材料、電解液、隔膜及其他材料百億投資項目均小于10個。
2020~2023年5月中國鋰電產業百億投資項目類型分布
注：鋰電池項目數量包括固態電池
數據來源：高工產業研究院(GGII)，2023年5月
進入2023年，鋰電行業發展勢頭減緩，但仍有大批投資擴產項目落地，百億大項目占比也在進一步提升。2023年1~5月鋰電產業百億投資項目特點：
1、2023年1~5月鋰電百億投資項目達33個。上半年一般為產業發展淡季，但2023年1~5月鋰電百億項目個數已超2022年的三分之一，隨著產業投資旺季的到來，預計2023年全年鋰電百億項目總量仍將保持增長。
2020-2023年5月中國鋰電產業百億投資項目個數分布
數據來源：高工產業研究院(GGII)，2023年5月
2、2023年1~5月百億投資項目多為鋰電池項目，其投資主體以第二、三梯隊企業居多。2023年1~5月共有22個鋰電池百億投資項目，投資擴產的主體主要為動力及儲能領域的第二、三梯隊企業，第一梯隊企業在2023年新增擴產項目放緩。在鋰電池產業鏈規劃產能已經過剩情況下，今年仍有不少企業擴產，且其中部分企業還存在工廠裁員、資金不足等情況，新規劃項目后續資金來源、是否能夠如期落地等需要持續關注。
3、2022年中國鋰電池百億投資項目遍地開花，2023年1~5月鋰電池百億投資項目主要集中在華東地區的江蘇、西南地區的四川以及華中地區的湖北等地。主要因江蘇新能源汽車及儲能產業發達，鋰電池市場空間大大;而四川擁有鋰資源和綠電資源優勢;湖北則為磷礦產量豐富，且整車制造業發達。
2023年1~5月鋰電池百億投資項目企業區域分布
數據來源：公開信息，高工產業研究院(GGII)整理，2023年5月
當前，中國鋰電新能源產業這一輪擴產潮接近尾聲，動力電池、材料、設備等頭部企業已基本完成基地選址布點。在這一波快速擴產潮中，我國鋰電新能源產業發展也帶來了一些問題，如行業產能結構性過剩、企業無序擴張、招商引資亂象等問題。再如，項目停滯，浪費資源等問題。
2023年我國鋰電新能源擴產項目主體集中在二三線企業，相比于一線大廠，這批企業在規模體量、客戶資源、供應鏈布局等方面存在劣勢，若企業無法獲得充足訂單，則項目面臨項目延期投產、產能閑置等問題，因此地方政府、資本市場在后期的項目選擇方面也需更加謹慎。
2023年1-5月中國鋰電產業部分百億投資項目列表
數據來源：公開信息，高工產業研究院(GGII)整理，2023年5月
